风险投资人档案
职业名称：风险投资人
所属行业：服务业
金牌星级：☆☆☆☆
资质要求：目前没有证书方面的要求
难易度：☆☆☆☆☆
稀缺程度：首先，中国风险投资行业快速发展，对专业人才的需求自然也在增长，对有丰富投资银行工作经验的中高端人才更是求贤若渴。与此同时，自2005年以来，外资风险投资行业巨头纷纷展开新一轮的“中国区高管洗牌”，2005年软银、集富亚洲纷纷改换门庭；2006年，摩根斯坦利、花旗银行上演了换帅争夺战。人才的流动说明了行业的创造力和持续发展力，同时也凸显了本土高级管理人才的短缺。
平均年薪：20万～100万元
风险投资人简评：所谓风险投资，是指由职业金融家将风险资本投向新兴的、迅速成长的、有巨大竞争潜力的未上市公司，在承担巨大风险的基础上为融资人提供长期股权资本和增值服务，培育企业快速成长，数年后通过上市、并购或其他股权转让等方式撤出投资并取得高额投资回报的一种投资方式。风险投资人通过上市，收购兼并或其他股权转让等方式可获得巨额投资回报，有时这种回报是风险投资的数倍甚至10倍以上。
风险投资人的作用和前景展望
2006年年底，高盛公司首席执行官劳埃德·布兰克费恩因拿到5340万美元天价“红包”而创下华尔街CEO年终奖新纪录，一夜之间名闻天下。同样引起人们强烈兴趣的还有投资银行这个培育天价红包的行业。风险投资行业近年来在中国也飞速发展，风险投资管理人才已成为金融业中名副其实的“新宠”。
我国现在每年有5万项科技成果，但这些科技成果缺乏商业前景的评估，其中能够形成产品的只有20%，能够形成产业的就更低，只有5%左右。这种状况靠谁来改变？只有风险投资家。
所谓风险投资，是指由职业金融家将风险资本投向新兴的、迅速成长的、有巨大竞争潜力的未上市公司，在承担巨大风险的基础上为融资人提供长期股权资本和增值服务，培育企业快速成长，数年后通过上市、并购或其他股权转让方式撤出投资并取得高额投资回报的一种投资方式。不难看出，在风险投资机构，高素质的投资管理者决定了风险投资的成功与否，机构的核心竞争力完全来自于投资人，而并非实在的产品本身，投资家就是机构最大的资产。
（1）风险投资话人才
近年来，专业的风险投资机构以及投资银行在国内的发展势头非常迅猛。数据显示，2007年，中国创业风险投资机构累计投资6000多项，累计投资额已达到600亿元以上。美国的几大风险投资巨头如CARLYIE、3i、红杉、WARBERG PINCUS已进入中国市场，有关专家预测，伴随着我国风险投资政策的逐步放宽，我国风险投资行业已步入高速发展轨道，在未来3～5年，外资风险投资将在我国创业投资领域发挥越来越重要的作用，我国风险投资领域将迎来外国风险资本进入的高峰。
风投行业快速发展，对专业人才的需求自然也在增长，对有丰富投资银行经验的中高端人才更是求贤若渴。自2005年以来，外资投行巨头纷纷展开新一轮的“中国区高管洗牌”，2005年软银、集富亚洲纷纷改换门庭；2006年，摩根斯坦利、花旗银行上演了换帅争夺战。人才的流动说明了行业的创造力和持续发展力，同时也凸显了本土高级管理人才的短缺。
风险投资人才要具备以下的素质：
第一，风险投资人要具有极强的风险意识。风险投资的主要对象是新兴的有巨大发展潜力的高科技企业，在可能获得高收益的同时，也伴随着巨大的风险。风险投资的运作过程中每个环节都包含着众多潜在的风险，风险投资人必须强化规避与锁定风险的意识，处理好各个环节的关系。否则会加大投资方的风险。
第二，风险投资人要具有强烈的投资意识。只有具备强烈的投资意识，风险投资人才能运用自己的能力与经验，大胆审视正在成长中的众多高新企业，从中筛选出富有发展前景的项目，不失时机地做出投资决策。否则成功的机会是非常小的。
第三，风险投资人要具有敏锐的洞察力。特别是对高新技术有敏锐的洞察力，能够对高新技术的市场走向及潜力进行准确判断，从而能对新技术进入市场的难易程度及消费者对技术的需求做出较为准确的判断。要善于捕捉信息、抓住机会、选择很好的投资项目。项目是风险投资人的生命线，好的项目才能促使风险投资人获得成功。
第四，风险投资人要具备丰富的知识和管理才能。风险投资项目的多样化、风险投资周期长、市场变化快等特点，要求风险投资人才必须具备相对完善的知识结构与管理能力，包括掌握金融、法律、财务、管理、科技知识，甚至掌握直接运作风险企业的能力。这样才能减少风险投资的风险。
第五，风险投资人要具有较高的人格魅力以及一定的感召力，要具有不畏挫折的坚强毅力、过人的胆略和力挽狂澜的魄力；具有高尚的品格和礼贤下士、虚怀若谷的心胸；具有随机应变、标新立异、勇于创新的精神及其健康的体魄和充沛的精力。只有这样才能在风险投资这个行业里生存并不断发展下去。
风险投资工作对从业人员的要求很高，从业者必须熟悉某一或多个行业或科技领域，并且对这一领域的发展具有敏锐的洞察力，能对未来发展趋势做出科学、客观的评价，只有这样，才能在众多新技术中筛选出最有发展前景、最可能为风险投资带来增值的新技术和新项目；还需要具有金融投资实践经验，掌握现代财务会计知识，懂一点现代管理知识，精通法律，决策能力强等。
当然，高门槛也意味着高薪水，从事风险投资工作的人除了每月领取的薪水外，主要的收入通常来自分红或期权等激励。
（2）市场呼唤风险投资人
我国目前的风险投资人才分两种：第一种是有实践经验但缺乏全面理论知识的人才。这些有实践经验的风险投资人才有一部分是从政府部门出来的，他们掌握了宏观管理经验，但缺乏专业知识和企业微观、中观管理技能，也不善于进行国际化的资本运作，而且往往以政府官员的工作思维模式来从事风险投资事业。另一部分人才来自于企业，他们了解企业的实际情况，具有丰富的企业运作经验，但缺乏相应的金融知识和对资本市场的一般了解。而风险投资人才恰恰要求是既懂技术理论，又懂管理创新；既懂产业运作，又懂资本经营；既能深谙风险投资的职能奥妙，又能通晓国际风险资本运作规则的复合型人才。这点正是这部分人所欠缺的。
第二种是掌握专业知识但缺乏实践经验的风险投资人才。这类人大多是直接从高校科研院所出来的技术人员，他们具有技术专长和较高的理论水平，但没有企业工作经验。他们掌握现代科学知识，理论知识丰富，对国内外风险投资的相关问题有深入的研究，但是对风险投资的基本过程缺乏实际操作经验，基本不懂经营管理。所以，这类人也是需要放入市场中进行磨炼的。
由人才构成可以看出，目前国内风险投资管理人才明显不足，满足不了需求。与快速增长的风险投资行业相比，能够胜任风投机构项目需要的风险投资管理人才供不应求，尤其是本土人才，缺口相当大。
目前，国内市场对风险投资管理人才的需求不仅来自风险投资机构，也来自国内外投资银行、证券、期货、基金公司、各类投资中介，甚至来自各类有投资业务的大型企业，而上述行业近年均经历了快速增长，人才需求膨胀，风险投资管理人才数量本来就十分有限，不够这么多机构来分。
综观近期招聘市场上来自上述机构的招聘信息，“投资经理”、“经济分析师”、“产业研究人员”、“投资项目经理”需求十分旺盛。从能够善于驾驭风险投资的高素质管理人才类型来看，市场急缺的主要有以下几种：
一是风险资本运作人才。风险投资高级管理人才首先应该是投资和融资才能兼备的资本运营家，善于进行资本收购、兼并、合理对接、风险投资资本变现的流程设计与运营。同时，还应该精通风险资本市场的运作、分析与管理，具备对股票、期货、债券市场的分析、运作、监管、调控等高级管理才能。这类人才目前是市场上最紧缺的。
二是经济、产业研究专家。风险投资机构中有一大类是专门对经济、行业、产业动态进行密切观察和研究的人员，通常称为“经济分析师”、“产业研究专家”等。他们往往是理工科出身，熟悉某个特定的行业，又具备企业管理、经营、金融等方面的专业知识。这类人才目前市场上也较为缺乏。
三是财务分析评价人才。风险投资所涉及的金融资本巨大，来源多元化，资金的流量和变动率一般都很大，必须借助财务分析与评价的方法及其综合指标体系，进行投资判断和投资诊断，尽可能降低投资风险，保证投资收益的最大化。因此，无论对企业还是对风险投资人才而言，财务分析与评价都是一项非常重要的工作，也是职业化的风险投资人才驾驭投资风险所不可或缺的技能。理顺了财务关系，对于风险投资人员规避财务风险是相当有效的。
四是风险控制规避人才。风险投资高级管理人才是与投资风险打交道的专家，他们通过专业知识和技能，帮助客户在投资过程中规避风险，理性投资。所以需要大量以风险防范为主要研究运作方向的高级管理人才，使引入的资金能够得到科学的规划、合理的使用，从而获得最大资本增值。
在风险投资机构，高素质的投资管理者决定了风险投资的成功与否。有的上市公司或非上市公司在既不懂风险投资的游戏规则，也没有风险投资高级管理人才的情况下，盲目以巨资委托不称职经纪人投资理财；或者在风险资本市场自行运作。其结果不但没有获取巨额回报，反倒遭受了巨额财富损失。合格的从业人员除需具有金融投资实践经验外，还必须熟悉某一个或多个行业或科技领域，并且对这一领域的发展具有敏锐的洞察力，能对未来发展趋势做出科学、客观的评价，只有这样，才能在众多新技术中筛选出最有发展前景、最可能为风险投资带来增值的新技术和新项目。
正因为如此，高素质的风险投资管理人才非常紧俏，而风险投资管理人才数量十分有限，为了抢夺人才，一些公司开出的50万元人民币以上年薪的招聘价码，把风险投资高级管理人才推上了“云中漫步”的阶梯。
如何把自己培养成风险投资人
美国风险投资管理人主要来源于两个方面：一是管理专家，主要是成功的企业家，他们能够利用其丰富的管理经验对项目的市场做出准确的判断，并能在投资项目过程中对企业进行资源的整合，使项目顺利进行；二是财务管理专家，主要从资金的运作和使用角度来分析和研究项目及资本运作。以上两类专家一般要求有MBA学位。此外，对项目前期进行投资的风险投资家，除应具有相应的管理和财务水平外，对其专业水准的要求也很高，一般除了MBA的头衔外，基本上都具有相关专业的博士学位，这样他们就能准确把握项目的技术可行性，提高项目的成功率。
可见，风险投资人是一个素质要求相当高的职业。这与这个职业所担任的职位和所承担的责任有关。
我们来看看几个大型公司在招聘风险投资人时的岗位要求：
美国中美风险投资集团有限公司：招聘投资银行部联席董事、投资银行部总监、投资银行部项目经理、投资银行部经理助理等多个职位。入职要求相当高，总监及以上级别需硕士以上学历，经理级别需本科以上学历，金融、经济、审计、财务等专业出身，5年以上国内国际顶级投资银行企业相等职位经历；具有8年大型投资银行、企业、财务顾问公司等从业经历，熟悉行业研究、企业审计、顾问咨询等业务；有四大会计事务所工作经验者优先；熟悉美国上市挂牌流程，精通其各节点操作，熟悉中、美会计制度和法律制度，流利的英文听说读写能力；非常优秀的团队管理、团队激励、危机处理能力等。
大公国际资信评估有限公司：招聘投资银行项目经理。要求金融、财经类本科以上学历；具有证券从业资格；熟悉投行业务及相关法律法规，具有3年以上投行业务及投资业务工作经验；组织协调能力强；具有独立项目策划及项目管理经验者优先考虑。
国金证券有限责任公司：招聘投资银行资深专业人员。要求从事投资银行业务2年以上，熟悉国内外证券市场的政策、法规和相关的工作流程，能独立开展业务；具备较强的会计、金融以及法律方面的专业知识；具有直接投资管理经验者优先；参与过两个以上投资银行项目；通过保荐人资格考试者优先。
从以上的三个招聘的例子可以看出，一个优秀的风险投资人需要承担很大的责任与风险，因此也就需要很高的职业能力。那么，如何成为一个优秀的风险投资人呢？我们可以从以下两个方面努力：
（1）素质——优秀风险投资人的根基
一个合格的风险投资人才需要具备多项素质，才能胜任行业的需要。总的来说，一个优秀的风险投资人应具备以下8大素质：
第一，需要具有工程技术专业基础知识。高科技企业的一个显著特点是，它是由技术创新而不是由技术引进形成的企业。这就要求风险投资人才必须熟悉某一科技领域，并且对这一领域的发展具有敏锐的洞察力，对新技术的未来发展趋势能做出科学的、客观的评价，只有这样，才能在众多新技术中筛选出最有发展前景，最可能为风险投资带来增值的新技术和新项目。
第二，需要具有金融投资实践经验。从以往成功的风险投资人身上可以看出，任何一项风险投资都是“放长线、钓大鱼”，想在短时间内获得高额的利润几乎是不可能的。因此，风险投资家应该能够进行资本运作，及时募集追加资本、监测和管理资本的使用，确保风险资本的保值和增值。科技成果的研究开发及其商品化、市场化需要大量的资本投入，而高科技创新企业在创业初期基本上没有现金流入，甚至为负流入，且高科技创新企业的投资是一种长期投资，它一般要经过3～8年才能见到收益，这就需要风险投资家能够及时募集到追加资本，并具有高超的融资技巧。这样才能保证投资不至于半途而废。
第三，需要掌握现代财务会计知识。现代财务管理的中心是资金管理。风险投资家对于财务监督与控制，规范财务管理，追加资本筹集，股票上市，利润分配政策，及时退出投资等重大财务问题必须及时做出决策。风险投资的一般都是高科技创新企业。而高科技创新企业与一般的传统企业在资产结构上有很大不同，前者的资产构成中占优势的主要是无形资产，即以知识为基础的专利权、商标权、计算机软件、人力资源等所占的比例大大增加，并占据统治地位。这就决定了单纯从传统财务会计报表上所体现出来的企业经营状况已不能完全反映企业的真实情况，风险投资人才必须及时了解会计热点问题，如知识经济时代的会计创新、人力资源会计等，以达到公允、合理、客观地评价企业的财务状况。也只有了解了公司的财务状况，才能保证风险投资的安全性。
第四，优秀的风险投资人需要掌握现代管理知识，具有团结协作精神。风险投资家应该能够为所投资企业带来全新的管理理念，帮助企业制定发展战略规划，参与企业的业务决策，协助企业建立一个强有力的管理核心，为企业内部建立一套科学的生产作业、市场营销与决策、质量控制与监督体系，逐步建立现代企业制度，向管理要效益。
第五，风险投资人一定要精通法律知识。风险投资家应熟悉相应的法律法规知识，尽可能为所投资企业争取到法律支持，使所投资企业在依法纳税、守法经营的前提下，维护其合法的权益。
第六，好的风险投资人在业内具有较高的知名度和信誉。这是风险投资家能够在风险投资行业游刃有余的前提。在风险资本的筹集上，风险投资家购买的是资本，出售的则是自己的信誉、诱人的投资计划、对未来收益的预期。然而，风险资本市场是一个典型的卖方市场，是一个相对封闭、信息严重不对称且流通缓慢的私人权益资本市场，在这样一个市场中，风险投资家要从不同的个人或不同的机构筹集到数百万，甚至数亿元的资金，不仅取决于筹资者的经验，更重要的是风险投资家个人的知名度与信誉。而良好的知名度和信誉不是一朝一夕就能造就出来的。在“风险厌恶型”大环境下，风险投资家向社会公众筹资更需要有过硬的素质。最好是金融专家或金融意识较强的人才，有在业内成功运作资金的经历，有良好的社会基础。这样才能为融资铺平道路，为企业带来更多的资金投入。
第七，风险投资家是一个集众多优点和素质于一身的人。因此，风险投资家要具有敏锐的判断力，高超的组织、协调能力。一家风险投资公司每天都会接到许多项目投资申请，其中不乏大量的糟糕项目和陷阱，风险投资家必须对它们从创新技术的可行性、项目的市场潜力、企业领导人或技术创业家的素质等多方面进行评估，筛选有价值的项目投资。这就要求风险投资家要具备相当的技术背景知识以及敏锐的目光、丰富的经验，甚至是感觉。项目确定后接着便是谈判。谈判的主要条款一般是投资金额、期限、权益安排，以及退出机制等。这个过程并不轻松，它要求风险投资家具有丰富的操作经验，良好的协调能力和说服能力。合同签订以后，风险投资家对所投资企业的管理和监督又要求他是一个具有高超管理能力的专家。
第八，风险投资人要善于把握时机，决策果敢。风险投资的成功退出需要风险投资家进行周密安排，对退出时间、退出方式、退出渠道做出选择，以使资金安全地撤出。在机会不成熟时，要耐心等待，善于捕捉新机会。在机会来临时，要果断出击，不能贻误战机。在成功的希望渺茫时，要懂得及时放弃，经得住失败的考验，更要理性地总结、反思经验教训，以利再战。
如果你想成为一名优秀的风险投资人，那么自测一下，这些素质你具备了多少？如果没有，就要下工夫培养了。
（2）教育背景——进入优秀风险投资人的快车道近几年，我国风险投资迅速驶入快车道。风险投资行业快速发展，对专业人才的需求自然也在增长，对有丰富投资银行经验的中高端人才更是求贤若渴。随着风险投资行业环境的变化，业内竞争日趋白热化。在风险投资机构，核心竞争力来自于投资人，投资家们是机构最大的资产。目前，风险资本运作、经济产业研究、财务分析评价、风险控制规避四类人才市场需求最大。时下需要关注的是，短期内风险投资基金供给相对过剩以及行业高级管理人才的严重短缺，正在引发人才争夺战。作为企业，有经验的、成熟的管理人才是一个好项目能否成功的关键。创业投资者宁可投资第二流项目，第一流的人，也不投资第一流的项目，第二流的人。因为一流人才会把二流项目变成一流项目，而二流人才则可能把一流项目做成二流项目。
由于风险投资行业在中国属于新兴行业，优秀的风险投资人才还非常缺乏。前面说过，我国现有从事风险业的有两类人才：一类是有理论知识而缺乏实践经验，另一类是有实践经验而缺乏理论知识。这两类人才都需要再培养，而培养出高素质的风险投资人才非一时之计，培养一名首席经济分析师需要10年甚至更长的时间，因此，中高级风险投资管理人才短缺的现状一时还难以改变。
一方面是优秀人才的匮乏，另一方面是，由于高素质的投资管理人才决定着风险投资成功与否，致使从业门槛比较高，两方面原因加起来，让有丰富经验的高级人才成为各方争夺的“香饽饽”。
目前完全从本土起家的人才非常稀少，中国风险投资机构的高级管理人才往往都属于“海归派”。海归派之所以格外受青睐是与他们的教育背景和经验分不开的。这一点可以通过某投资公司的一则招聘加以分析。这家企业招聘的“投资助理”一职，要求求职者具备以下条件：一是理工科背景出身，在国际金融、经济学相关专业进行深造，硕士及以上学历；二是在券商或投资银行相关岗位有1～2年以上工作经历；三是熟悉资本市场，从事过行业研究，对投资银行业务有一定的了解；四是有较强的沟通能力和问题分析及解决能力；五是具有良好的中英文口头及书面表达能力。根据以上招聘要求，可以明显看出，“海归派”比本土人才更有优势。
我们不能说本土人才一定不如海归派，但由于国内风险投资人才的培养才刚刚起步，从总体上说，海归派的确优于本土人才。高素质让海归派有条件选择更好的就业单位，有丰富经验的风险投资管理人才大多集中在跨国投资银行以及风险投资机构。
在此，我们建议，想进入风险投资行业的人士，如果有条件可以去风险投资教育相对成熟的国家“镀镀金”，也可以争取去国内一些成规模的外资企业工作。工欲善其事，必先利其器，优秀的企业是磨炼人才的最好场所。
